ドイツのフィンテック企業ソラリスは最近、数年間の困難を経て「戦略的再配置」に着手し、「欧州初のAIネイティブ銀行」となる計画を発表した。 2021年時点で約16億ドルのユニコーン企業と評価されているソラリスは、かつて米国のカード大手ビザやスペインの銀行BBVAから数億ドルを調達し、ベルリンの急成長するフィンテックシーンのスターパフォーマーだった。
銀行用語では、Solaris は Banking-as-a-Service プロバイダーと呼ばれます。これは、ベルリンに本社を置き、ドイツの銀行ライセンスを取得しているフィンテック企業がホワイトラベルの銀行サービスを顧客に提供することを意味します。主要株主である日本のSBIの支援を受け、AIでプロセスを自動化する同社の動きは3月に発表された。
ドイツの規制当局はこの変更について常に最新情報を把握していた。変革の一環として、ソラリスは400人の従業員のうち約20パーセントを削減した。この変更は、人員削減、部門の閉鎖、救済資金調達ラウンドなどを経験したソラリスにおける困難な数年間を経たものである。
金融サービスに押し寄せる「波」
この変化を主導している最高経営責任者（CEO）のシュテフェン・ジェンチ氏は、オンライン証券会社フラテックスの元マネジングディレクターで、2026年初めにソラリスに入社した人物で、フィンテックは先駆者だと考えている。
「これは金融サービス業界に押し寄せる巨大な波のようなもので、業界全体を大きく変えることになるでしょう。私たちはこの波に乗るためのサーフボードのようなものを作りました。」
同氏によると、ドイツの金融サービスプロバイダーはソラリス社の動向を熱心に観察し、追随すべきかどうかを検討しているという。
「AIネイティブ」へ
ジェンチ氏は、「AIネイティブ」への転換の背後にあるインスピレーションは、ドイツの工場で少数の人々によって監督されているロボット労働者を見たことであったと述べた。
彼はこう言います。「金融サービスはデジタル製品です。では、なぜ銀行内のデジタル製品にそのような機能を実装できないのでしょうか?」
Solaris の既存の API ファーストのモジュラー バンキング システムと AI を組み合わせるのは、「ロケット サイエンス」ではなかったと同氏は言います。
同氏は、集中型の従来の銀行システムよりも、柔軟な IT アーキテクチャを備えたモジュラー システムに AI を実装する方が簡単だと述べています。
AI エージェントと LLM
この変化は重要ではなく、Solaris は AI を使用して銀行業務プロセスを根本から再構築しています。 Solaris は、社内の AI テクノロジーに加えて、よく知られたラージ言語モデル (LLM) を活用しています。 AI エージェントが運用プロセスを処理するようになりますが、人間は引き続き制御とガバナンスを担当します。 CEOによれば、サイバー攻撃を防ぎ、幻覚を抑制するためにAIが導入されているという。
ソラリスは変革の一環として、ドイツ最大の自動車協会であるADACとシュトゥットガルト証券取引所を運営するボーセ・シュトゥットガルト・グループという2大顧客を含むパートナー向けにデータとAIを活用した金融サービスを開発していると述べた。
ジェンチ氏は、「150 年前に蒸気機関が生産性を爆発的に高めたのと同じように、生産性も爆発的に高まるでしょう」と述べています。
スタッフの反応
ピボット以降、プラスの影響があったという証拠はありますか?
同氏は、AIが疑わしい取引を見つけ出し、AML（マネーロンダリング対策）部門で制裁対象のアカウントを除外する精度が「信じられないほど」だったと述べ、すでに利益を得ていると述べた。
ジェンチ氏によると、スタッフには AI トレーニング用の 1,000 ユーロのクーポンが与えられており、現在この変更に積極的に取り組んでいるという。
「最初は、彼らは少し乗り気ではありませんでした。最初の週に、私は初めて全員で話し合い、戦略や達成したいことについて話し合いました。その後、彼らは私のやっていることを注意深く見ていました。」
イェンチュ氏は、ソラリスではAIがレイオフを行ったであろうという誤った責任を負っていたため、AIによるホワイトウォッシングの容疑を否定している。
子会社の閉鎖
ソラリス社の最近の変化はこれだけではなく、ベルリンとフランクフルトにオフィスを構える母国ドイツに注力するため、イタリア、スペイン、フランスの子会社を閉鎖する計画もある。
ジェンチ氏は、EU法が調和されているため、欧州各国で子会社を運営することの重要性が低くなり、対面での会議はビデオ会議と並行して実施できると付け加えた。
ADAC契約
Solaris は初期の頃、フィンテック顧客をターゲットにしていましたが、現在は大手企業をターゲットにしています。
その主力クライアントは、約 2,300 万人の会員を抱える ADAC です。ソラリスは2022年にADACとの契約を獲得し、年間売上高は1億ユーロを超えると言われている。
同社はADACブランドのクレジットカードを発行しており、次回は会員に普通預金口座を発行する予定だ。
Boerse Stuttgart と ADAC は Solaris の収益の約 80% を占めています。このような顧客の集中は危険ではないでしょうか?
ジェンチ氏は、危険があることを認めているが、それは可能性でもあると述べ、大手顧客2社の「ロックイン効果」を指摘している。
収益性のタイムライン
ソラリスは、主要顧客の喪失と新規顧客との契約が困難になる中、2024年に早期の組織再編を発表した。 AML違反でリトアニア銀行から84万ユーロの罰金を科せられた買収した英国事業の主要部分を廃止し、リトアニアでの事業を閉鎖した。
Solaris は依然として BaFin の制限下にあるため、規制当局は新しいクライアントを承認する必要があります。
昨年初め、日本のSBIホールディングスは、1億4000万ユーロの資金調達ラウンドの一環として、ソラリスへの出資比率を80％以上に引き上げることに合意した。この資金調達には、証券取引所シュトゥットガルトからの投資と評価額の引き下げも含まれていた。
ビザとBBVAはもはやソラリス株を保有していない。
ソラリスの評判
将来の差し迫った資金調達の計画はありません。ジェンチ氏は、SBIが「プロセス全体を進めるのに十分な現金を提供してくれた」と述べた。
ソラリスはまた、黒字化の時期を先送りし、前経営陣が示していた2027年ではなく、2028年に黒字化すると述べた。ジェンチは、新しいサービスを提供し、新しい顧客を獲得することで目標を達成したいと考えている。
彼はソラリスが市場での輝きを失ったと考えているのだろうか？
「率直に言うと、それは約束を少し上回り、達成を下回っていましたが、今はそれを方向転換し、約束を下回っていますが、達成を超えています。私たちは馬車を本末転倒にしたくないので、正しい方法でやりましょう。」と彼は言います。