昨年、ヨーロッパのフィンテック ベンチャー ビルダー兼投資家である 0TO9 (ゼロ トゥ ナイン) は、野心的な目標を掲げてステルスから立ち上げられました。同社は、2045 年までに 1,000 の収益性の高いフィンテックを構築したいと考えています。
そして今日、そうしたフィンテック新興企業のひとつ、急成長する欧州企業に運転資金ソリューションを提供する金融サービス会社、フロー・アンド・パートナーズがステルスから浮上し、ジェシカ・スパーフェルト氏をCEOに任命すると発表した。
Flow & Partners は、欧州の成長企業にキャッシュ フロー ベースの資金調達およびファクタリング ソリューションへのアクセスを提供し、売掛金、在庫、買掛金、つまり完了したがまだ流動性のない取引に縛られた資本の解放を支援します。
ヨーロッパ全土の大企業および中堅 B2B 企業と緊密に連携し、同社は最大 5,000 万ユーロの取引に融資しており、現在 4 つの市場で事業を展開しており、21 市場に拡大することを目指しています。
欧州最大手企業1,000社全体では、約1兆4000億ユーロの運転資本が未使用のままである。これにより、投資、拡張、買収に資金を提供できる現金が確保されます。
さらに、ヨーロッパの支払い遅延危機によって問題はさらに悪化しており、EU全域のB2B取引では平均支払い期間が60日を超えています。支払い遅延をなくすことで、欧州の中小企業は毎年 1,000 億ユーロを超える追加のキャッシュフローを手に入れることができます。
0TO9 のパートナー兼 CMO である Siduri Poli と Flow & Partners の CEO である Jessica Sparrfeldt に、起業家精神の魅力と、経験豊富な企業リーダーに飛躍を促す方法について話を聞きました。
銀行業務の不満から別の種類の資本まで
スパーフェルト氏は、少なくとも意識的には、スタートアップに参加するつもりはなかった。彼女は 20 年間、スウェーデン最大の金融機関で上級銀行業務を担当し、Avida Finans AB のビジネス ファイナンス部門のノルディック部門責任者、および Northmill のビジネス バンキング部門責任者を務めました。
つい最近まで、彼女は Swedbank の一部である PayEx で上級職を務めていました。
この動きは、繰り返される同じ問題に対する長年の不満によって形づくられたもので、ほぼ偶然に実現した。彼女はこう主張する、
「すべては銀行や金融機関での私の経験から始まりました」と彼女は説明します。
「私は同じ問題をずっと見てきました。企業内にあまりにも多くの資本が閉じ込められているということです。」
スパーフェルトはキャリアを通じて、ローンやリボルビング信用制度からファクタリングに至るまで、幅広い資金調達ソリューションに取り組んできました。しかし、従来の銀行業務の構造的限界がますます明らかになりました。
「大手銀行では、過去のデータに大きく依存しているため、流動性を確保することが困難です。実際に必要なのは、より未来志向であることです。」
その認識は、たとえ当時はそれを完全に認識していなかったとしても、最終的に彼女のスタートアップの世界への移行を支えることになります。
成長への「第三の道」
Flow & Partners は、0TO9 内の別の事業単位として運営されています。 0TO9のモデルには、金融サービスの構造的なギャップを特定し、それを埋める会社を設立できるオペレーターを採用し、支援することが含まれる。
Poli 氏は、創業者とともに長年働いてきたことから、運転資金ソリューションの必要性を認識しました。
「私はこれまで起業家たちとずっと仕事をしてきました。起業家たちの成長とアイデアの実現を支援してきました」と彼女は言います。
「通常、資本不足は株式や投資などの資金調達を意味します。」
しかし、運転資金融資は根本的に異なるものを提供しました。
「これは第 3 の道のようなものです。有機的成長や外部投資だけでなく、まだ「銀行性」を持っていなくても、成長の旅に資金を提供することができます。」
好奇心旺盛なポーリさんは、この分野をより深く理解するためにスウェーデンとヨーロッパにわたるネットワークを活用しました。
「私は尋ね続けました。これを説明するのに最適な人は誰ですか？そして誰もが同じことを言い続けました。『ジェシカ・スパーフェルトと話さなければなりません。』それはほとんどばかばかしいものになりました – 彼女の名前が何度も出てきました。」
ほとんど実現しなかった会議
つながりを持とうと決意したポーリは、最終的にシュパーフェルトとのランチの約束を取り付けた。しかし、それは簡単ではなかったが、起業家精神における粘り強さの重要性についての素晴らしいケーススタディを提供してくれた。
彼女はこう思い出した。
「ようやく彼女と連絡を取り、ランチの予約をしました。彼女はキャンセルしました。その後、またキャンセルしました。彼女は私を追い出そうとしていました。でも、私は諦めませんでした。
「私は彼女が誰であるかを本当に理解したかったのです。彼女の専門知識だけでなく、彼女が私たちが探していた創設者になれるかどうかも知りたかったのです。」
待ちに待った昼食が終わる頃には、決断が下されました。
「最後に、私は彼女に参加してくれるように頼みました。」
当時、ビジョンはまだ抽象的でした。 0TO9 はまだ立ち上げられておらず、提示できるアイデアはほとんどありませんでした。
「彼女はトップの地位にありましたが、私たちには具体的に示すものさえありませんでした。」
スパーフェルト氏はこう振り返った。
「あなたは実際に私に仕事をオファーしたわけではありません。私たちはとても良い会話をしただけです。問題を定義する必要さえありませんでした。それは私たち二人にとって明白でした。私は社内会議に行き詰まっていたため、ランチをキャンセルしました。私は何ヶ月も顧客と話をしていませんでした。」
それから昼食時に、私たちは解決策について話し合い始めました。食べ物は冷めてしまいました。私たちはそこまで深く関わっていたのです。
「彼女は私にこう言いました。問題を説明し続けたいのですか？それとも解決したいのですか？」 「最初に思ったのは、『私にはちゃんとした仕事がある』ということだった。」
では、ビジネスから起業への道をどうやって決めるのでしょうか？
Sparfeldt にとって、スタートアップ生活の魅力は知的挑戦でした。
「物事がうまくいかない理由を説明し続けたいですか? それとも実際にソリューションを構築したいですか? もうただ座って文句を言うことはできないことに気づきました。
私は、企業、特に欧州企業の未来構築を支援する持続可能なビジネスを構築したいと考えていました。
最初、私はシドゥリにアドバイザーとしてお手伝いできることを伝えました。しかし、「本当の仕事」に戻ることは、もはやそれほど魅力的に感じられませんでした。それが転換点でした。」
0TO9 が傑出しているのは、新規スタートアップの多くの基本的な問題点をすでに解決しているためです。同社は欧州の金融サービスライセンスに基づいて運営されており、ポートフォリオ企業は規制対象の金融商品を直ちに立ち上げることができます。
シュパーフェルト氏によれば、これは「非常に」説得力があることが判明したという。
「規制された金融商品をゼロから構築するには、コンプライアンス、ライセンス、技術スタックなど、何年もかかります。最初の顧客に到達するには 1 ～ 3 年かかる場合もあります。0TO9 はその摩擦を完全に取り除きます。そのおかげで、私は企業の役割から抜け出して、すぐに実行を開始することができました。」
ポリ氏はこう主張する。
「私たちは常に人々に、無謀な方法ではなく、実際に夢を追求するために日常の仕事を辞めるよう促したいと言っています。起業家精神への飛躍は、特にジェシカのような強力なキャリアを持つ人にとっては大きすぎることがよくあります。そこで私たちは、その飛躍をより安全にするプラットフォームを作成します。」
企業リーダーに飛躍を促す方法
経験豊富な経営幹部を会社でのキャリアの安全を離れてスタートアップに移すのは簡単なことではない。ポーリ氏は、通常、主な障壁が 3 つあると述べています。1 つは安定した収入から逃れることができないため、経済的なリスクです。アイデンティティ。誰もが自分自身を起業家だと思っているわけではないからです。そして、家族、時間、ライフスタイルなどの実際的な生活上の懸念。
解決策は何が人々を妨げているのかを理解し、それに直接対処することだと彼女は主張する。
「それは、パートタイムの役割、財務リスクの軽減、体系的な新人研修などの移行パスを作成することを意味するかもしれません。」
スパーフェルト氏は、ゼロからスタートしてすべての責任を負うのは最初は怖いことだと認めています。しかし、その恐怖が原動力にもなります。
「それに直面して成長する。」
さらに、0TO9 のような取り組みを通じてそのリスクを軽減すると、「特にキャリアの後半では、意思決定がはるかに簡単になります」と彼女は指摘します。
スタートアップ生活で最も驚いたことは何なのか、興味がありました。シュパーフェルトにとって、それは「なんて楽しいんだろう」というものでした。
「大きな組織では距離があります。今、私は同僚の隣に座り、同僚の画面を見て、すべてを詳細に理解しています。遺産も官僚主義もありません。全員が成長と顧客に集中しています。このレベルのエンゲージメントは信じられないほど活力を与えてくれます。」
Flow & Partners は現在、スウェーデン、ノルウェー、ポーランド、ドイツで事業を展開しており、今年後半にはスペインとイタリアが計画されており、さらにヨーロッパの 21 市場がロードマップに載っています。
クライアントには、ノルウェーの鉄道インフラ会社 Onrail が含まれます。Onrail は、貨物を道路から鉄道に移行することで毎年 10 万回のトラック移動を置き換え、年間約 3,400 万ユーロの収益を生み出しており、インフラストラクチャ、産業、都市開発セクターにわたるパイプラインに追加の顧客がいます。
スパーフェルト氏はこう語った。
「ヨーロッパで急成長している企業は、自社の分野を理解し、オーナーに寄り添い、買収、新市場、大型契約の獲得など、機会が生じたときに迅速に行動できるパートナーを必要としています。
企業は成長をサポートし、流動性を高めるために柔軟な資金調達を期待するようになり、それが私たちがここで果たすべき役割です。」
長期的には、Flow & Partner は単に別の金融会社やファクタリング会社を設立するだけではないと、Sparrfeldt 氏は主張します。
「私たちは欧州の統一流動性層、つまり複数の国で事業を展開している企業をサポートできる単一のパートナーを構築しています。企業が1か所に集まって必要なものをすべて入手できるように、管轄区域を越えた資金調達を解決したいと考えています。」
そして、2045 年までに 1,000 人のフィンテック企業を目指すという 0TO9 の目標に関して、ポーリ氏は次のように述べています。
「我々は順調に進んでいます。近い将来に7～10社を立ち上げる予定です。しかし、それは単なる数字の問題ではなく、ヨーロッパの青写真を作成することです。」
EU-Inc に同意し、彼女は次のように主張します。
「私たちは企業が27の別々の市場ではなく、1つの市場としてヨーロッパ全体に拡大することを望んでいます。」
リード画像: Flow & Partners の CEO である Jessica Sparrfeldt と、0TO9 のパートナー兼 CMO である Siduri Poli です。写真: クレジットなし。